Ісламський банкінг і навколо нього...
КубКарамазофф Ярослав
Мямлин Кирилл
Наш коментар:
Статьи КубКарамазова читать люблю, но эта (об исламском банкинге)написана как-то без души.Такое впечатление, что автор знает буквы, но не может прочитать слово.
Определения исламского банкинга - верные. Что надежность исламского банкинга выше, чем традиционного, тоже верно. Что в силу этого (меньший риск) тяжелей кредит получить, - тоже всем понятно.
Но суть исламского банкинга автор не уловил. Ислам запрещает проценты (риба) в понимании суры "аль-Бакара", что Аллах разрешил торговлю, но запретил рост, т.е. проценты. А автор доказывает, что с точки зрения бухучета проценты есть! Да, есть, шайтан тебя побери! В экономике расширенного воспроизводства инвестор должен в конечном итоге получить больше, чем вложил. И эта "дельта" и будет процентом в бухгалтерском понимании этого термина. И торговую наценку при желании можно рассматривать, как процент.
Но торговая наценка - не риба! Водораздел с точки зрения исламской теологии проходит очень четко: в исламском банкинге кредитор участвует в хозяйственной деятельности заемщика (на условиях долевого участия), а в традиционном банкинге (иудео-христианском) кредитора волнует лишь возврат кредита и процентов по нему, т.е. в хозяйственной деятельности заемщика кредитор не участвует.
Но самое страшное для воротил западного цивилизации не принципы исламского банкинга, а следствие этих принципов. А оно заключается в том, что кредитовать можно лишь реальный сектор экономики (физическую экономику - в терминах Л.Ларуша). Все финансовые спекуляции, в том числе и рукотворные кризисы, становятся невозможны, т.к. противоречат Корану!
Что же касается второй статьи, то тут путают товарищи сунниты и зря котят бочку на аятоллу Хомейни. Современные деньги имеют кредитную природу, т.е. это записи на счетах. Функция ЦБ любой страны: на дополнительно выпущенные экономикой товары, работы, услуги допечатывать соответствующую порцию денег. Обычно печатают больше, поэтому в стране бывает инфляция. Я не исламский теолог, но эмиссия денег - не кредитование в понимании Корана, т.к нет заемщика, т.е. он деперсонализирован в виде товаропроизводителей страны, а конкретные комбанки, которые "занимают" деньги в ЦБ - только посредники. Дальше деньги уже должны расходоваться в соответствии с принципами Ислама. Проценты за пользование деньгами, уплачиваемые ЦБ - не риба, а разновидность налогов, т.к. ЦБ - банк государственный. Вот почему аятолла Хомейни и сохранил ЦБ.
Что же касается золотовалютных резервов в долларах, то с авторами нужно согласиться. Это способ контроля экономик со стороны Уол-стрита. Для того, что б напечатать нацвалюту, необходимо увеличить долларовые резервы. Если экономика сильна, то они и так есть. Но если слаба - нужно занимать доллары в МВФ и западных банках. Т.е. контроль за эмиссией находится на Уол-стрите.
Вот где-то так.
ИСЛАМСКИЙ БАНКИНГ И ДРУГОЕ...
Исламский банкинг декларирует чрезвычайно положительные принципы финансирования экономики, но официальные образцы договоров, к сожалению, это не подтверждают.
Просящему у тебя дай,
и от хотящего занять
у тебя не отвращайся. Нагорная проповедь
Исламский банкинг (ИБ) декларирует чрезвычайно положительные принципы финансирования экономики, но официальные образцы договоров, к сожалению, это не подтверждают.
Просящему у тебя дай,
и от хотящего занять
у тебя не отвращайся. Нагорная проповедь
Исламский банкинг (ИБ) декларирует чрезвычайно положительные принципы финансирования экономики, но официальные образцы договоров, к сожалению, это не подтверждают.
Предисловие
Исламский банкинг (ИБ). О нём и в рунете и англонете есть множество велеречивых публикаций, в которых декларируется благородство и устойчивость системы... В основе лежит идея долевого финансирования, сходная с классическим инвестированием. Но практически мало кто видел образцы реальных договоров, практикуемых в ИБ.
Например, обсуждая три года назад суть ИБ с уважаемым доктором Халимом Шарафеевым, экономическим советником муфтия Пермского края, мы уткнулись в отсутствие образцов договоров [1,2]... с его одобрения я даже письменно обращался в одну финансовую компанию, декларирующую в своей работе принципы ИБ, но ответа не получил.
Вероятно, первым в рунете образцы канонических договоров по ИБ были обнаружены Игорем Холоденко[3] - соавтором этой статьи. Но прежде перейти к сути, обратимся к истории вопроса...
Исламский банкинг (ИБ). О нём и в рунете и англонете есть множество велеречивых публикаций, в которых декларируется благородство и устойчивость системы... В основе лежит идея долевого финансирования, сходная с классическим инвестированием. Но практически мало кто видел образцы реальных договоров, практикуемых в ИБ.
Например, обсуждая три года назад суть ИБ с уважаемым доктором Халимом Шарафеевым, экономическим советником муфтия Пермского края, мы уткнулись в отсутствие образцов договоров [1,2]... с его одобрения я даже письменно обращался в одну финансовую компанию, декларирующую в своей работе принципы ИБ, но ответа не получил.
Вероятно, первым в рунете образцы канонических договоров по ИБ были обнаружены Игорем Холоденко[3] - соавтором этой статьи. Но прежде перейти к сути, обратимся к истории вопроса...
1. ИСТОРИЯ ВОЗНИКНОВЕНИЯ ИСЛАМСКОГО БАКИНГА
Хотя исламская цивилизация 8-12 вв (зачастую называемая "исламский капитализм") разработала многие элементы современной капиталистической и банковской системы, запрет на процент не позволил мусульманам создать банковскую систему вплоть до конца 20 века.
В конце 19 в европейская банковская система окрепла достаточно для того, чтобы начать экспансию в колонии и зависимые страны. Первоначально они обслуживали в основном колониальные администрации и бизнес, местные сообщества не были вовлечены, причём не только из-за религиозного запрета, но и по националистическим мотивам. Однако время шло, местные купцы начали понемногу использовать услуги банков, и вскоре без использования банковских счетов и переводов уже было невозможно представить ведение бизнеса. Однако даже тогда процентные вклады и кредит тщательно избегались.
Время шло, появились местные банки, которые вписывались в общую банковскую систему, потребность в кредитном механизме проявлялась все сильнее и сильнее. После получения независимости арабскими странами, эта потребность стала необходимостью, в какой-либо форме кредита стали нуждаться правительства, бизнес, индивидуалы, вне зависимости от того нравилось им это или нет. Все это привлекло внимание к проблеме исламских интеллектуалов.
Первые идеи о необходимости исламских банков появились в 1940-х годах. Возможно, первым, кто затронул эту тему, был Мирза Башир-уд-Дин Махмуд Амад, написавший книги "Nizame Nau" (1942) и Islam ka Iqtisadi Nizaam (1945). Позднее к этой теме подключились другие исследователи: Наим Сидики,Наулама Мавдуди, Мухаммад Хамидулла (1944, 1955, 1957 и 1962). Также следует отметить работу известного в то время шиитского священника Мухаммада Бакира аль-Садра, написавшего в 1960-61 гг. книгу Iqtisaduna ("Наша экономика"), в которой были изложены основные принципы исламского банкинга.
Все вышеперечисленные авторы сходились в том, что появление банковской системы в исламских странах является "необходимым злом" [4].
Политолог Дэниел Пайпс (Daniel Pipes) писал в Jerusalem Post,2007 г . [5,6]:
Чтобы понять суть этой системы, идеальное место для старта – это «Ислам и Мамона» (Islam and Mammon) – блестящая книга Тимура Курана (Timur Kuran), написанная еще тогда, когда он был 'имени Короля Фейсала' профессором Исламского мышления и культуры в университете Южной Калифорнии (по иронии судьбы Саудовская Аравия в это время расходовала большие средства для поддержки исламской экономики).
Сейчас Куран преподает в Duke University. Он считает, что исламская экономика не начинала функционировать при пророке Мухаммеде, а является «придуманной традицией», которая появилась в Индии в 1940-х годах. Понятие "экономическая дисциплина", «которую определённо и сознательно можно считать исламской, представляет собой нечто очень новое». Даже самые образованные мусульмане сто лет тому назад были бы ошеломлены, услышав термин «Исламская экономика».
Первоначально эта идея была плодом умственных усилий исламистского интеллектуала – Абул-Ала Маудуди (Abul-Ala Mawdudi, 1903-79), для которого 'исламская экономика' являлась некоторым механизмом для достижения нескольких целей: свести к минимуму отношения с не-мусульманами, укрепить коллективное чувство мусульманской идентичности, использовать [специфические особенности] ислама в новых сферах человеческой активности и, наконец, проводить модернизацию [с применением западной технологии, но без навязывания её], и с учётом специфики Востока (modernize without Westernizing).
Исламскую экономику, как академическую дисциплину, начали преподавать в середине 1960-х гг.; она получила институционное значение во время нефтяного бума в 1970 гг., когда Саудовская Аравия и другие экспортёры нефти в первый раз стали обладателями солидных денежных сумм и обеспечили этой дисциплине «широкую поддержку».
...
«Нигде процентный доход не был исключён из экономических операций, и нигде экономическая исламизация не получила массовой поддержки». Существуют экзотические и сложные методы соучастия [в финансовых операциях] – такие как ijara, mudaraba, murabaha и musharaka – в которых используются тонко замаскированные способы получения процентных доходов. Банки, которые утверждают, что они являются исламскими, в действительности «выглядят более похожими на другие современные финансовые учреждения, чем на что либо другое в исламском наследстве». Короче говоря, нет почти ничего исламского в исламском банковском деле – что позволяет уверенно объяснить, каким образом Ситибанк (Citibank) и другие крупные западные компании имеют значительно более крупные депозиты, подчиняющиеся требованиям ислама, чем специфично исламские банки.
...
Если бы мусульманам было действительно запрещено не платить или не взимать проценты, они были бы отброшены «на обочину международной экономики».
Предвзято? Возможно... Пайпс делает вывод, со второй частью которого трудно согласиться:
Исламская экономика имеет незначительное экономическое значение, но представляет собой значительную и опасную политическую угрозу [обществу].
Складывается впечатление, что если бы исламская экономика предписывала отдать всё имущество врагу, то и тогда не обошлось бы без намёка на политическую угрозу. Но какова бы ни была мотивация, поблагодарим м-ра Пайпса за обзор книги проф. Курана и перейдём к делу.
2. ОБЪЕМЫ ИСЛАМСКОГО БАНКИГА
Джунаид Бхатти (Junaid Bhatti), участник команды, которая создала Исламский банк Британии (IBB) - первый банк по закону Шариата, утверждённый Управлением по финансовым услугам, сказал в2010 г .[7]:
Сектор оказался большим разочарованием. "Как мы теперь подходим к шестой годовщине IBB, мне грустно, наконец, признать, что исламские финансы в Великобритании потерпели огромный провал. IBB по-прежнему на плаву, но трудно представить, что он продержится намного дольше."
Конкурентам повезло ещё меньше, многие из них закрыты или значительно сократили свои операции, - сказал г-н Бхатти. Основные банки, которые внедряли исламские банковские продукты, также не имели успеха. HSBC и Lloyds, сделали мощнейшие усилия, чтобы проникнуть в сектор, но без особого успеха.
Родни Вильсон (Rodney Wilson), профессор экономики в университете Дурхема в Великобритании, в2007 г . оценивал общий объем активов "халяльной" банковской системы всего лишь около $500 млрд. Это примерно размер Wells Fargo Bank, четвертого по размеру банка США" [8]. По некоторым прогнозам в 2012 г . объём ИБ не превысит $1 трлн.
Факт, что даже в исламских государствах по самым оптимистичным оценкам доля ИБ не превышает 25%, а по более скептическим - менее 5%. Остальное принадлежит традиционному банкингу (ТД). Причина низкой популярности ИБ состоит в его реально более высокой устойчивости. Вкладчику-ростовщику выгоднее размещать средства в классическом банке...
3. ОФИЦИАЛЬНЫЕ ДОГОВОРА ИСЛАМСКОГО БАНКИНГА
Образцы разработаны доктором экономики университета Юты Monzer Kahf в 1975 году [9]. Он с 1985 по 1990гг. работал в качестве эксперта-экономиста в Islamic Research and Training Institute of the Islamic Development Bank.Ничего принципиально нового в финансовых продуктах ИБ нет. Они известны и давно практикуются в ТБ. Отличие только в том, что доля этих продуктов в бизнесе ИБ равна 100%. А сами названия продуктов являются именами собственными, например, как банк "Альфа" рекламирует вклад "Весенний", а банк "Бетта" - вклад "Первомайский", но сущность продукта это не меняет. Подробнее:
3.1. Мурабаха - покупка товара в кредит. Товар пребывает в залоге. Возможен дополнительный залог. Ничем не отличается от покупки товара в кредит якобы без процентов в торговых сетях. Потому что процент включён в стоимость товара.
3.2. Мушарака (партнёрство). Инвестор и реципиент входят в совместное управление предприятием. По истечении обусловленного срока инвестор выходит из управления, получив вложенное плюс долю от прибыли. Полагаем это аналогом инвестиционной сделки репо (продажа акций, ценных бумаг с обратным выкупом), где кредитор временно владеет долей предприятия. Кроме того, предусматривается дополнительный залог.
3.3. Мушарака с обещанием продажи. Речь о производстве/покупке основных средств (здание, самолёт, корабль и т.д.) на паях. Инвестор в установленный срок продаёт свой пай партнёру по установленной цене, которая, разумеется, будет больше первоначальной стоимости. Процент на время есть.
3.4. Работа с вкладчиками. В ИБ вклады принимаются на паях для инвестирования в конкретный инвестиционный проект с заданной прибылью. Если проект задержит отдачу средств или прогорит, то пайщик не вправе требовать от банка возврат средств. Благодаря справедливому разделению рисков вкладчики становятся партнёрами в лучшем смысле этого слова и дух ростовщичества сведён к минимуму. Не к нулю - потому что полученный доход всегда можно пересчитать процентом на время, но никакого права требовать жёсткий процент у вкладчика нет. Именно это придаёт объективную устойчивость системе ИБ. У неё априори исключена просрочка обязательств. Поэтому ростовщик-обыватель предпочитает ТБ, где чётко оговорена дата возврата вклада и процент.
4. ДВОЙНОЙ СТАНДАРТ ИБ В СВЕТЕ ДЕКЛАРИРУЕМЫХ ПРИНЦИПОВ
Полагаем, имеет место двойной стандарт: пайщики действительно перестают быть ростовщиками, но сам банк по-прежнему остаётся ростовщиком. Причина не в заложенном в расчёты проценте. Любое дело организуется с целью получения прибыли в планируемый срок. Основная причина - неразделение рисков с заёмщиком через необходимость дополнительного залогового обеспечения. При провале проекта инвестор компенсирует потери, реализовав залог, а реципиент останется ни с чем. Разумеется, если залог резко не упадёт в цене, как произошло в 2008-м году с недвижимостью.
Показательный аспект:
В Иране было объявлено, что финансовые транзакции между и среди елементов общественного сектора, включая центральный банк и национализированные коммерческие банки, могут производиться на базе возврата с фиксированной рентабельностью; при этом такая прибыль не рассматривается как процентный доход. Следовательно, правительство может брать взаймы у национализированной банковской системы под фиксированный процент без нарушения религиозного Закона. Т.е. по сути возможно создание системы по типу ФРС, и это не будет противоречить шариату.
Соавторы разошлись во взглядах: один предпочёл бы инвестировать в учреждение по образцу ИБ - при условии разделения им рисков с заёмщиками, разумеется. Иначе, хотя пайщик уже избавлен от ростовщичества, разделив риски, но продолжит питать ростовщическую систему в связке кредитор-заёмщик, где риск возлагается только на заёмщика. А другой - в ТБ.
5. КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТЬ ИБ
Очевидно, что ИБ из-за долевого подхода к вкладчикам, значительно менее конкурентоспособен. Причина - жадность вкладчика. ИБ могут конкурировать только за счёт благословения духовных лидеров и порицания ТБ. Считается, что на сегодня только в двух странах законодательно запрещён ТБ - Судан и Иран. Судан уже раскололся...
Т.к. в схемах ИБ возврат не гарантирован, им необходимо проводить более тщательную и дорогостоящую проверку заемщиков до выдачи, а также постоянный более плотный контроль во время обслуживания долга. В результате малый бизнес практически отрезан от возможности пользоваться кредитованием в ИБ, им просто дорого стоит подготовка долументации. В Иране это особенно заметно в сфере услуг и строительстве, составляющие очень большую долю в ВВП. Те, кто раньше без труда мог финансироваться в ТБ, сейчас не имеют доступа к кредиту.
Сверхкраткосрочные кредиты на восполнение кассового разрыва также не работают в ИБ по той же причине. В Иране подобные кредиты даже запрещены [4].
Занятный момент - т.к. заемщик в ИБ обязан сообщать о себе больше информации, чем в ТБ, у многих (особенно малых) предпринимателей возникает страх, что эта информация будет затем использоваться налоговым ведомством.
Следует помнить, 'Исламский банкинг' - лишь собственное название, а сами продукты имеют богатую практику в ТБ. Просим мусульман не расстраиваться. Считаем естественным, когда мусульмане идут в банк, которым владеет мусульманин, иудей в иудейский, христианин в христианский. Свой к своему, так сказать. И, в конечном итоге, выгребает там по полной... "процентов". Кстати, как евреи выгребли у Берни Медоффа. Факт, что все эти системы ростовщические, как бы сами себя не называли. Иль дефолт Дубаи позабыли? Ещё пример: в начале 90-х был зарегистрирован (и имел благословение - не мог не иметь) Крымский церковный банк - долго продержался, лишь в 2002-м появилось скорбное сообщение о его ликвидации...
Ральф Лопес (Ralph Lopez) о "передовом" опыте Исландии [10]:
Представьте себе, что в 2008 году, вместо того, чтобы спасать банкиров, которые проводили криминальные рискованные операции с деньгами инвесторов и вкладчиков, мы арестовали их, помогли их жертвам, и позволили другим, лучшим банкирам занять их место.
- экое совершенство!? Банкиры-пролетарии пользовались системными правилами. Сели. Внешних кредиторов кинули. Как не кинуть, если отдать нечем? Теперь они "лучших" позвали. И снова посадят... козлов отпущения.
6. ДЕЙСТВУЮЩИЙ ИНСТРУМЕНТ ФИНАНСИРОВАНИЯ БЕЗ ССУДНОГО ПРОЦЕНТА И СТЯЖАНИЯ ДОЛГА В МИРОВОЙ ЭКОНОМИКЕ
В бизнесе таковым является налог на добавленную стоимость, действующий в 137 странах мира. Казна для любого предприятия предоставляет право возмещения своих затрат в части НДС, уплаченного поставщикам - налоговый кредит. Не вникая в суть затрат и, что важнее, не спрашивая срок возврата. Если предприятие потерпит крах, не начав работу, этот долг будет списан. Если предприятие начинает успешно работать, то казна получает своё в виде платежей по НДС. Таким образом, казна вступает в долю к учредителям и несёт вместе с ними все риски по реализации проекта в своей доле. Другое дело, насколько быстро и с преодолением каких преград предприятие сталкивается при попытке возмещения НДС. Это зависит от политической воли и коррупционного аппетита властей...
_____________
1. Беседа с Халимом Шарфеевым
2. Беседа с Халимом Шарфеевым
3. Игорь Холоденко. Про исламский банкинг.
4. Abdul Gafoor, Islamic Banking
5. Андрей Стадник, Принципы исламской экономики. 6. Daniel Pipes, Islamic Economics: What Does It Mean? 7. Katherine Griffiths, Sharia-compliant banking products a 'huge flop' inBritain
_______________
Статья написана в соавторстве с И. Холоденко /
igor734
Хотя исламская цивилизация 8-12 вв (зачастую называемая "исламский капитализм") разработала многие элементы современной капиталистической и банковской системы, запрет на процент не позволил мусульманам создать банковскую систему вплоть до конца 20 века.
В конце 19 в европейская банковская система окрепла достаточно для того, чтобы начать экспансию в колонии и зависимые страны. Первоначально они обслуживали в основном колониальные администрации и бизнес, местные сообщества не были вовлечены, причём не только из-за религиозного запрета, но и по националистическим мотивам. Однако время шло, местные купцы начали понемногу использовать услуги банков, и вскоре без использования банковских счетов и переводов уже было невозможно представить ведение бизнеса. Однако даже тогда процентные вклады и кредит тщательно избегались.
Время шло, появились местные банки, которые вписывались в общую банковскую систему, потребность в кредитном механизме проявлялась все сильнее и сильнее. После получения независимости арабскими странами, эта потребность стала необходимостью, в какой-либо форме кредита стали нуждаться правительства, бизнес, индивидуалы, вне зависимости от того нравилось им это или нет. Все это привлекло внимание к проблеме исламских интеллектуалов.
Первые идеи о необходимости исламских банков появились в 1940-х годах. Возможно, первым, кто затронул эту тему, был Мирза Башир-уд-Дин Махмуд Амад, написавший книги "Nizame Nau" (1942) и Islam ka Iqtisadi Nizaam (1945). Позднее к этой теме подключились другие исследователи: Наим Сидики,Наулама Мавдуди, Мухаммад Хамидулла (1944, 1955, 1957 и 1962). Также следует отметить работу известного в то время шиитского священника Мухаммада Бакира аль-Садра, написавшего в 1960-61 гг. книгу Iqtisaduna ("Наша экономика"), в которой были изложены основные принципы исламского банкинга.
Все вышеперечисленные авторы сходились в том, что появление банковской системы в исламских странах является "необходимым злом" [4].
Политолог Дэниел Пайпс (Daniel Pipes) писал в Jerusalem Post,
Чтобы понять суть этой системы, идеальное место для старта – это «Ислам и Мамона» (Islam and Mammon) – блестящая книга Тимура Курана (Timur Kuran), написанная еще тогда, когда он был 'имени Короля Фейсала' профессором Исламского мышления и культуры в университете Южной Калифорнии (по иронии судьбы Саудовская Аравия в это время расходовала большие средства для поддержки исламской экономики).Сейчас Куран преподает в Duke University. Он считает, что исламская экономика не начинала функционировать при пророке Мухаммеде, а является «придуманной традицией», которая появилась в Индии в 1940-х годах. Понятие "экономическая дисциплина", «которую определённо и сознательно можно считать исламской, представляет собой нечто очень новое». Даже самые образованные мусульмане сто лет тому назад были бы ошеломлены, услышав термин «Исламская экономика».
Первоначально эта идея была плодом умственных усилий исламистского интеллектуала – Абул-Ала Маудуди (Abul-Ala Mawdudi, 1903-79), для которого 'исламская экономика' являлась некоторым механизмом для достижения нескольких целей: свести к минимуму отношения с не-мусульманами, укрепить коллективное чувство мусульманской идентичности, использовать [специфические особенности] ислама в новых сферах человеческой активности и, наконец, проводить модернизацию [с применением западной технологии, но без навязывания её], и с учётом специфики Востока (modernize without Westernizing).Исламскую экономику, как академическую дисциплину, начали преподавать в середине 1960-х гг.; она получила институционное значение во время нефтяного бума в 1970 гг., когда Саудовская Аравия и другие экспортёры нефти в первый раз стали обладателями солидных денежных сумм и обеспечили этой дисциплине «широкую поддержку».
...
«Нигде процентный доход не был исключён из экономических операций, и нигде экономическая исламизация не получила массовой поддержки». Существуют экзотические и сложные методы соучастия [в финансовых операциях] – такие как ijara, mudaraba, murabaha и musharaka – в которых используются тонко замаскированные способы получения процентных доходов. Банки, которые утверждают, что они являются исламскими, в действительности «выглядят более похожими на другие современные финансовые учреждения, чем на что либо другое в исламском наследстве». Короче говоря, нет почти ничего исламского в исламском банковском деле – что позволяет уверенно объяснить, каким образом Ситибанк (Citibank) и другие крупные западные компании имеют значительно более крупные депозиты, подчиняющиеся требованиям ислама, чем специфично исламские банки.
...
Если бы мусульманам было действительно запрещено не платить или не взимать проценты, они были бы отброшены «на обочину международной экономики».
Предвзято? Возможно... Пайпс делает вывод, со второй частью которого трудно согласиться:
Исламская экономика имеет незначительное экономическое значение, но представляет собой значительную и опасную политическую угрозу [обществу].
Складывается впечатление, что если бы исламская экономика предписывала отдать всё имущество врагу, то и тогда не обошлось бы без намёка на политическую угрозу. Но какова бы ни была мотивация, поблагодарим м-ра Пайпса за обзор книги проф. Курана и перейдём к делу.
2. ОБЪЕМЫ ИСЛАМСКОГО БАНКИГА
Джунаид Бхатти (Junaid Bhatti), участник команды, которая создала Исламский банк Британии (IBB) - первый банк по закону Шариата, утверждённый Управлением по финансовым услугам, сказал в
Сектор оказался большим разочарованием. "Как мы теперь подходим к шестой годовщине IBB, мне грустно, наконец, признать, что исламские финансы в Великобритании потерпели огромный провал. IBB по-прежнему на плаву, но трудно представить, что он продержится намного дольше."
Конкурентам повезло ещё меньше, многие из них закрыты или значительно сократили свои операции, - сказал г-н Бхатти. Основные банки, которые внедряли исламские банковские продукты, также не имели успеха. HSBC и Lloyds, сделали мощнейшие усилия, чтобы проникнуть в сектор, но без особого успеха.
Родни Вильсон (Rodney Wilson), профессор экономики в университете Дурхема в Великобритании, в
Факт, что даже в исламских государствах по самым оптимистичным оценкам доля ИБ не превышает 25%, а по более скептическим - менее 5%. Остальное принадлежит традиционному банкингу (ТД). Причина низкой популярности ИБ состоит в его реально более высокой устойчивости. Вкладчику-ростовщику выгоднее размещать средства в классическом банке...
3. ОФИЦИАЛЬНЫЕ ДОГОВОРА ИСЛАМСКОГО БАНКИНГА
Образцы разработаны доктором экономики университета Юты Monzer Kahf в 1975 году [9]. Он с 1985 по 1990гг. работал в качестве эксперта-экономиста в Islamic Research and Training Institute of the Islamic Development Bank.Ничего принципиально нового в финансовых продуктах ИБ нет. Они известны и давно практикуются в ТБ. Отличие только в том, что доля этих продуктов в бизнесе ИБ равна 100%. А сами названия продуктов являются именами собственными, например, как банк "Альфа" рекламирует вклад "Весенний", а банк "Бетта" - вклад "Первомайский", но сущность продукта это не меняет. Подробнее:
3.1. Мурабаха - покупка товара в кредит. Товар пребывает в залоге. Возможен дополнительный залог. Ничем не отличается от покупки товара в кредит якобы без процентов в торговых сетях. Потому что процент включён в стоимость товара.
3.2. Мушарака (партнёрство). Инвестор и реципиент входят в совместное управление предприятием. По истечении обусловленного срока инвестор выходит из управления, получив вложенное плюс долю от прибыли. Полагаем это аналогом инвестиционной сделки репо (продажа акций, ценных бумаг с обратным выкупом), где кредитор временно владеет долей предприятия. Кроме того, предусматривается дополнительный залог.
Дополнительный залог означает, что кредитор не разделяет риски по управлению предприятием. Значит, утверждать о равноправном партнёрстве невозможно. В обычном предприятии два лица, сформировав уставной фонд, несут риски пропорциональные уставному взносу каждого и ни один из них не имеет дополнительное обеспечение от компаньона. Процент на время есть.
3.3. Мушарака с обещанием продажи. Речь о производстве/покупке основных средств (здание, самолёт, корабль и т.д.) на паях. Инвестор в установленный срок продаёт свой пай партнёру по установленной цене, которая, разумеется, будет больше первоначальной стоимости. Процент на время есть.
3.4. Работа с вкладчиками. В ИБ вклады принимаются на паях для инвестирования в конкретный инвестиционный проект с заданной прибылью. Если проект задержит отдачу средств или прогорит, то пайщик не вправе требовать от банка возврат средств. Благодаря справедливому разделению рисков вкладчики становятся партнёрами в лучшем смысле этого слова и дух ростовщичества сведён к минимуму. Не к нулю - потому что полученный доход всегда можно пересчитать процентом на время, но никакого права требовать жёсткий процент у вкладчика нет. Именно это придаёт объективную устойчивость системе ИБ. У неё априори исключена просрочка обязательств. Поэтому ростовщик-обыватель предпочитает ТБ, где чётко оговорена дата возврата вклада и процент.
4. ДВОЙНОЙ СТАНДАРТ ИБ В СВЕТЕ ДЕКЛАРИРУЕМЫХ ПРИНЦИПОВ
Полагаем, имеет место двойной стандарт: пайщики действительно перестают быть ростовщиками, но сам банк по-прежнему остаётся ростовщиком. Причина не в заложенном в расчёты проценте. Любое дело организуется с целью получения прибыли в планируемый срок. Основная причина - неразделение рисков с заёмщиком через необходимость дополнительного залогового обеспечения. При провале проекта инвестор компенсирует потери, реализовав залог, а реципиент останется ни с чем. Разумеется, если залог резко не упадёт в цене, как произошло в 2008-м году с недвижимостью.
Показательный аспект:
В Иране было объявлено, что финансовые транзакции между и среди елементов общественного сектора, включая центральный банк и национализированные коммерческие банки, могут производиться на базе возврата с фиксированной рентабельностью; при этом такая прибыль не рассматривается как процентный доход. Следовательно, правительство может брать взаймы у национализированной банковской системы под фиксированный процент без нарушения религиозного Закона. Т.е. по сути возможно создание системы по типу ФРС, и это не будет противоречить шариату.
Соавторы разошлись во взглядах: один предпочёл бы инвестировать в учреждение по образцу ИБ - при условии разделения им рисков с заёмщиками, разумеется. Иначе, хотя пайщик уже избавлен от ростовщичества, разделив риски, но продолжит питать ростовщическую систему в связке кредитор-заёмщик, где риск возлагается только на заёмщика. А другой - в ТБ.
5. КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТЬ ИБ
Очевидно, что ИБ из-за долевого подхода к вкладчикам, значительно менее конкурентоспособен. Причина - жадность вкладчика. ИБ могут конкурировать только за счёт благословения духовных лидеров и порицания ТБ. Считается, что на сегодня только в двух странах законодательно запрещён ТБ - Судан и Иран. Судан уже раскололся...
Т.к. в схемах ИБ возврат не гарантирован, им необходимо проводить более тщательную и дорогостоящую проверку заемщиков до выдачи, а также постоянный более плотный контроль во время обслуживания долга. В результате малый бизнес практически отрезан от возможности пользоваться кредитованием в ИБ, им просто дорого стоит подготовка долументации. В Иране это особенно заметно в сфере услуг и строительстве, составляющие очень большую долю в ВВП. Те, кто раньше без труда мог финансироваться в ТБ, сейчас не имеют доступа к кредиту.
Сверхкраткосрочные кредиты на восполнение кассового разрыва также не работают в ИБ по той же причине. В Иране подобные кредиты даже запрещены [4].
Занятный момент - т.к. заемщик в ИБ обязан сообщать о себе больше информации, чем в ТБ, у многих (особенно малых) предпринимателей возникает страх, что эта информация будет затем использоваться налоговым ведомством.
Следует помнить, 'Исламский банкинг' - лишь собственное название, а сами продукты имеют богатую практику в ТБ. Просим мусульман не расстраиваться. Считаем естественным, когда мусульмане идут в банк, которым владеет мусульманин, иудей в иудейский, христианин в христианский. Свой к своему, так сказать. И, в конечном итоге, выгребает там по полной... "процентов". Кстати, как евреи выгребли у Берни Медоффа. Факт, что все эти системы ростовщические, как бы сами себя не называли. Иль дефолт Дубаи позабыли? Ещё пример: в начале 90-х был зарегистрирован (и имел благословение - не мог не иметь) Крымский церковный банк - долго продержался, лишь в 2002-м появилось скорбное сообщение о его ликвидации...
Ральф Лопес (Ralph Lopez) о "передовом" опыте Исландии [10]:
Представьте себе, что в 2008 году, вместо того, чтобы спасать банкиров, которые проводили криминальные рискованные операции с деньгами инвесторов и вкладчиков, мы арестовали их, помогли их жертвам, и позволили другим, лучшим банкирам занять их место.
- экое совершенство!? Банкиры-пролетарии пользовались системными правилами. Сели. Внешних кредиторов кинули. Как не кинуть, если отдать нечем? Теперь они "лучших" позвали. И снова посадят... козлов отпущения.
6. ДЕЙСТВУЮЩИЙ ИНСТРУМЕНТ ФИНАНСИРОВАНИЯ БЕЗ ССУДНОГО ПРОЦЕНТА И СТЯЖАНИЯ ДОЛГА В МИРОВОЙ ЭКОНОМИКЕ
В бизнесе таковым является налог на добавленную стоимость, действующий в 137 странах мира. Казна для любого предприятия предоставляет право возмещения своих затрат в части НДС, уплаченного поставщикам - налоговый кредит. Не вникая в суть затрат и, что важнее, не спрашивая срок возврата. Если предприятие потерпит крах, не начав работу, этот долг будет списан. Если предприятие начинает успешно работать, то казна получает своё в виде платежей по НДС. Таким образом, казна вступает в долю к учредителям и несёт вместе с ними все риски по реализации проекта в своей доле. Другое дело, насколько быстро и с преодолением каких преград предприятие сталкивается при попытке возмещения НДС. Это зависит от политической воли и коррупционного аппетита властей...
Послесловие: ДА НЕ ОСКУДЕЕТ РУКА ДАЮЩЕГО.
1. Беседа с Халимом Шарфеевым
2. Беседа с Халимом Шарфеевым
3. Игорь Холоденко. Про исламский банкинг.
4. Abdul Gafoor, Islamic Banking
5. Андрей Стадник, Принципы исламской экономики. 6. Daniel Pipes, Islamic Economics: What Does It Mean? 7. Katherine Griffiths, Sharia-compliant banking products a 'huge flop' in
_______________
Статья написана в соавторстве с И. Холоденко /
igor734 Рекомендуем прочесть также:
Мямлин Кирилл
ИСЛАМ VS. КАПИТАЛИЗМ
политэкономическая теория Высокого Коммунитаризма, изложенная с точки зрения ислама
Ислам и Капитал
В священных источниках и социальном паттерне Ислама коренится равно признание и защита рыночной экономики, с одной стороны, при непримиримом отношении к капитализму, с другой стороны. Об этом, в частности, говорится в следующих аятах Священного Корана и хадиса Посланника Аллаха, да благословит его Аллах и да приветствует:
«Те, кто поедает рост, восстанут только такими же, каким восстанет тот, кого повергает сатана своим прикосновением. Это — за то, что они говорили: «Ведь торговля — то же, что и рост». А Аллах разрешил торговлю и запретил рост» (перевод смыслов Корана, сура «Бакара», аят. 275). «О, вы, которые уверовали! Бойтесь Аллаха и оставьте то, что осталось из роста, если вы верующие. Если же вы этого не сделаете, то готовьтесь к войне от Аллаха и Его посланника» (перевод смыслов Корана, сура «Бакара», аят 278-279).
Пророк Мухаммад, да благословит его Аллах и да приветствует, сказал: «Существует семьдесят три вида ростовщичества, самый безобидный из которых по тяжести своей соответствует тяжести греха человека, совокупившегося с собственной матерью, наихудшие же виды его приводят к тому, что для того, чтобы расплатиться с долгами, мусульманину придется торговать женщинами из своей семьи» (Аль-Хаким, 2/37);
«…Один дирхем, полученный человеком за счет ростовщичества, перевешивает собой тяжесть греха того, кто совершил прелюбодеяние тридцать шесть раз» (Ахмад, 5/225).
В наши дни влиятельные круги в мусульманском мире, защищающие капитализм (а чаще всего, одновременно с этим и т.н. «исламскую демократию»), делают это, пытаясь свести всю проблематику ростовщичества к банковской деятельности и устранению явно запретных финансовых операций.
Соответственно, предлагается и паллиативное решение проблемы, в качестве которого лоббируются т.н. «исламские банки» и «исламские финансы», чей смысл заключается в том, чтобы сохранить существующую мировую финансово-экономическую систему, загнав при этом мусульманских предпринимателей в рамки операций, внешне соответствующих Шариату.
Всемирное исламское движение «Мурабитун», возглавляемое шейхом Даркавийского тарикатаАбдулькадыром ас-Суфи, начиная с 70-х годов прошлого века, ведет на теоретическом и практическом уровнях непримиримую борьбу, направленную на разоблачение антиисламской сущности капитализма и т.н. «исламских банков» — как его подвида и при том – возрождение истинно Исламской экономики, основанной на Золотом Динаре.
Но прежде придется объяснить, почему т. н. «исламские банки» являются всего лишь ретушированием проблемы вместо ее решения, для чего в свою очередь нам потребуется понять, что собой представляет современная капиталистическая монетарная система, в том числе, во всех без исключения т.н. «исламских странах».
От химеры «золотого стандарта» — к узаконенному господству ФРС
Так как кровеносными сосудами любой экономики являются деньги, мы должны понять, что представляет собой современная индустрия их производства на национальном и мировом уровнях.
Деньги во всех без исключения современных государствах эмитируются Центральными или Национальными Банками (в США – Федеральной Резервной Системой). На начальном этапе внедрения Центральных банков (далее по тексту — ЦБ) их денежная эмиссия была привязана к золотым резервам государства (дополнительно см.здесь – прим.м09). То есть, провозглашалось, что бумажных денег печатается ровно то количество, которое обеспечено золотыми запасами данной страны, что определяется как «золотая привязка».
На самом деле, так называемая «золотая привязка» — или «золотой стандарт» — была системой, во-первых, неэффективной, во-вторых, лицемерной. Неэффективной, потому что «золотой стандарт» сдерживал эмиссию того количества денег, которое необходимо для обеспечения реальных нужд национальной экономики, что стало причиной его отмены Адольфом Гитлером. Лицемерие же золотого стандарта была наглядно продемонстрировано в известной истории с конфликтом между французским патриотом генералом Шарлем Де Голлем и ФРС (дополнительно см. здесь – прим.м09).
Де Голль всего лишь потребовал от ФРС выплатить Франции против запасов долларов, ей принадлежащих, реальное золото, которым они якобы были обеспечены. После того, как он повторил эту операцию несколько раз, и к Франции стали присоединяться другие страны, очень быстро стало понятно, что никакого золота не хватит, чтобы расплатиться по всем долларам, которые были напечатаны. В итоге система золотого стандарта, известная как Бреттон-Вудская, была отменена и заменена Ямайскими соглашениями, отвязывающими доллар и иные национальные валюты от «золотой привязки».
Теперь золотое обеспечение денежной эмиссии было заменено на золотовалютное. Что означает т.н. «золотовалютное обеспечение», на котором основана эмиссия денег всех без исключения стран? Это означает, что ЦБ эмитируют то количество денежной массы, которое обеспечена совокупными резервами золота и иностранной валюты, что составляет суть политики т. н. «монетаризма». Анализ структуры активов современных ЦБ показывает, что подавляющее большинство из них (порядка 80%) приходится не на золотые, а именно на валютные резервы.
Таким образом, во многом не соответствует действительности само понятие «золотовалютные резервы» — из него без особых потерь можно исключить слово «золото». Маскировкой реальности является и понятие «валютных резервов» — их смело можно было бы назвать просто «долларовыми резервами», т. к. именно доллары США абсолютно преобладают в структуре большинства стран.
В сухом остатке получается, что эмиссия денег ЦБ абсолютно всех государств сегодня обеспечивается и ограничивается имеющимися у него долларами США. То есть, фактически, ЦБ выступают в качестве филиалов или подконтрольных организаций ФРС США, осуществляющих эмиссию и дистрибьюцию долларов (дополнительно см. здесь – прим.м09).
ФРС и ее ростовщические деньги
Поняв устройство мировой монетарной системы, мы закономерным образом вернулись к вопросу ростовщичества, тесно связанному с тем, что представляет собой ФРС США.
Необходимо четко зафиксировать тот факт, что ЦБ, осуществляющие денежную эмиссию государств, в соответствии с соответствующими законами, являются независимыми от правительства организациями! Это положение было скопировано со статуса ФРС США, создание которой, по мнению многих американских историков и аналитиков, было одной из грандиознейших политических революций в истории США, сопоставимой по значению с принятием Конституции или войной Севера и Юга.
Сегодня общепризнанные в финансовых кругах эксперты говорят то, что уже давно было понятно многим, но озвучивалось только такими травимыми системой смельчаками как Линдон Ларуш: деятельность ФРС не только неподконтрольна Американскому правительству, но и абсолютно непрозрачна для него.
Если все ЦБ осуществляют эмиссию национальных валют, отталкиваясь от доллара США, то, отталкиваясь от чего осуществляет эмиссию доллара сама ФРС? Отталкиваясь от ростовщических операций и транзакций, на которых зиждется система американского и мирового финансового капитализма, для обеспечения которых эмитируется необходимое ростовщикам количество денег.
Собственно говоря, по такому же принципу эмиссию осуществляет и ЦБ – именно поэтому он и называется банком, т.к. его эмиссия обеспечивается процентными кредитно-дебитными операциями, точнее, обеспечивает их. Однако с той разницей, что эмиссия ЦБ ограничена валютой иностранного государства, а ФРС самостоятельно осуществляет эмиссию доллара, не озираясь не только на зависимые от него иностранные государства, но и на собственное правительство.
Таким образом, в основе всей мировой денежной системы лежат ростовщические операции, которыми обеспечены все современные деньги и которые в свою очередь ее обеспечивают. Головным центром этой системы выступает ФРС, а ее проводниками и зависимыми структурами – принимающие правила Ямайских соглашений ЦБ.
Вот почему никакие т.н. «исламские банки» или «исламские финансы», оперирующие такими деньгами и являющиеся инструментами их дистрибьюции, пусть и ограничивающими свою деятельность «шариатскими» рамками, не способны отменить ростовщическую сущность той системы, частью которой они являются.
Исламская альтернатива капитализму: биметаллизм + фулус
Ислам отвергает современную монетарную систему, на которой зиждется вся капиталистическая экономика, не только из-за ростовщической природы современных «бумажных денег», но и из-за того, что они противоречат самой природе денег, установленной в Шариате.
Согласно Шариату, деньгами может быть как золото и серебро, так и любая другая (кроме запрещенной, например, спиртное, мертвечина и т.п.) вещь, добровольно принятая людьми к обращению в качестве денег. Современные же кредитные билеты ФРС и ЦБ принудительно навязываются людям в качестве денег – граждане современных государств, по закону, не имеют право отказаться от принятия к расчетам их «национальных валют», равно, как и в большинстве стран, не имеют права самостоятельно выбирать валюту расчетов. Этот принцип легко объясним. Если позволить людям рассчитываться в надежной валюте, например, в золотых и серебряных монетах и слитках, рухнет вся система, обеспеченных исключительно «воздухом» т.н. «бумажных денег».
Именно необходимость этого и вытекает из Ислама, за что последовательно и выступает всемирное исламское движение «Мурабитун».
По Шариату, твердой и естественной валютой мусульманского общества, делающей его независимым от международных ростовщических структур, являются, прежде всего, золотой динар и серебряный дирхам, чей номинал находится в прямой зависимости от их веса, так, что они привязаны к реальной цене этих металлов, минимально подверженной инфляции.
Введение такой, непривязанной к ростовщическим транзакциям валюты, является необходимым условием и первым шагом для очищения общества от ростовщичества и перехода к коммерческим отношениям, основанным на шариатских принципах (аналогом является банкор Кейнса* – прим.м09). Среди них следует отметить открытые рынки с обслуживающей их логистической инфраструктурой (караваны), мударабу, мушараку, иджару, на каждом из которых следовало бы отдельно остановиться, если бы это позволял формат этой статьи.
Бесспорно, у многих возникнет закономерный вопрос, насколько золотые и серебряные монеты могут покрыть реальные потребности современной экономики в деньгах? Ответ на этот вопрос имеет два уровня.
Во-первых, смысл биметаллизма в значительной степени и заключается как раз в ограничении экономического развития реальными ресурсами и реальными возможностями, а не в подгонке экономики под виртуальную реальность «воздушных» денег ростовщиков.
Однако, во-вторых, это не значит, что все расчеты в исламском обществе должны осуществляться только в золоте и серебре. Могут иметь хождение и бумажные расчетные единицы, но по своей сути абсолютно противоположные современным т. н. «бумажным деньгам».
Как уже было отмечено, основой последних является их принудительность именно постольку, поскольку они ничем не обеспечены. Исламские же «бумажные деньги», именуемые в Шариате «фулус», являются добровольными именно постольку, поскольку в них заинтересована сама реальная экономика и те или иные ее сегменты. Скажем, во время последнего финансового кризиса снова стала актуальной идея бартерного обмена между производителями и потребителями, реализация которой требовала их отраслевой и межотраслевой организации. Однако последовательная реализация такой идеи упиралась в необходимость средств расчета, признаваемой участниками таких объединений – фактически гильдий (международная клиринговая палата по Кейнсу* – прим.м09). Именно ими и является фулус, который можно рассматривать как локальные или отраслевые деньги, имеющие хождение постольку, поскольку в этом заинтересован сам рынок в тех или иных его сегментах.
Таким образом, крайне важно отметить и понять, что речь не идет о возврате к т.н. «золотому стандарту». Вместо этого должны получить хождение, с одной стороны, реальные золотые и серебряные деньги, обеспечивающие экономике стабильность, а правительству — независимость от мировых финансовых институтов, а, с другой стороны, бумажные деньги, но такие, которые обслуживают потребности реальной экономики и производятся ею, а не заставляют последнюю обслуживать банки и биржи.
Именно поэтому в отличие от идеи золотого стандарта принцип биметаллизма не противостоит концепции промышленных денег, но дополняет, видоизменяет и усиливает ее.
Деньги это политика, или приключения Динара в современном Исламском мире
Динар и дирхам чеканятся законным и полновластным правителем Исламского общества (Амир аль-Му’минин), а не мафиозным ЦБ, что требует наличия в стране открытого шариатского правления вместо партийно-парламентской плутократии.
Таким образом, страна, ликвидирующая ЦБ и решившаяся на чеканку золотых и серебряных денег суверенным правителем, автоматически выходит из существующей мировой финансово-политической системы, гораздо более эффективно, чем этого можно добиться дешевыми антиамериканскими декларациями.
Этому сразу возражают в том духе, что это приведет к экономической изоляции. Но никто не выступает против международной торговли, речь идет о валютных аспектах таковой. При наличии политической воли первое, что бы могли сделать реально исламские страны – это перевести в динары или просто золото расчеты за экспортируемую нефть, консолидируя таким образом у себя золотые ресурсы, необходимые для эффективной биметаллической монетарной эмиссии. С подачи идеологов «Мурабитун» эта идея была однажды высказана бывшим премьер-министром Малайзии Мохамадом Махатхиром (дополнительно см. здесь – прим.м09) и незамедлительно охарактеризована воротилами Уолл-стрит как «финансовый терроризм». Были брошены все силы, чтобы не допустить ее реализации, к сожалению, в силу материонеточного характера местных режимов – успешно.
Впрочем, не стоит обольщаться и на счет немарионеточных режимов вроде т. н. «Исламской Республики Иран». Сразу после Иранской революции 1979 года делегация «Мурабитун» была направлена и в нее с предложением внедрить истинно исламскую монетарную модель. Однако пришедший к власти из ФранцииХомейни, при громкой риторике о борьбе с Западом предпочел Динару и Дирхаму – ЦБ, как и ответственному Исламскому правлению – конституционную клерикально-парламентскую республику, основанную на шиитской ереси.
После встречи с шейхом Абдулькадыром ас-Суфи о своих намерениях ввести золотой динар объявил тогдашний премьер-министр Турции Неджмеддин Эрбакан, но вскоре после этого был смещен военной хунтой. Что касается уже упомянутого Махатхира, он хоть и желал внедрения в Малайзии золотого динара, но отдал реализацию этой идеи на откуп ЦБ, что равносильно передаче овец на сохранение волкам. Естественно, банкиры и депутаты сделали все, чтобы не дать вести золотой динар в качестве единой исламской валюты Малайзии.
Тем не менее, хорошая новость не только для мусульман, но и для всех борцов с капитализмом заключается в том, что сегодня золотой динар и серебряный дирхам есть не просто идея, при том все более и более популярная, но и реальность. По Милости Всевышнего, несколько последних лет он активно и успешно внедряется с подачи «Мурабитун» в малазийском штате Келантан, где у власти находится Пан-Исламская Партия Малайзии, а также усилиями местных джамаатов в соседней Индонезии – крупнейшей мусульманской стране мира.
Мы надеемся, что это является первым шагом на пути к внедрению Исламского Динара и Дирхама в качестве общемусульманской шариатской валюты, все более и более актуальной в свете мирового финансового кризиса**.
Исламская экономическая модель для России
В свете всего сказанного и перспектив возрождения в миллиардном Исламском мире Динара с Дирхамом крайне важно определиться и России. Сохранится ли в ней и впредь колониальный режим либеральных монетаристов, делающих потенциально великую страну заложником Уолл-стрит, обрекая ее тем самым на деградацию? Или русские найдут в себе силы сбросить иго олигархии и встать на путь национального экономического освобождения и возрождения?
В последнем случае Национальная Россия не только могла бы стать стратегическим союзником Исламского мира (и наоборот!), но и позаимствовать его социально-экономическую модель, сохраняя свою культурную и геополитическую идентичность и приспособив ее к своей специфике.
Если вдуматься, эта модель резонирует с русским историческим опытом. Так, именно внедрение золотого червонца во время НЭПа позволило стране победить инфляцию и разруху, обеспечить развитие рынка, сельского хозяйства, малого и среднего производства.
Что касается мобилизационных задач, то они в рамках этой модели могут успешно решаться при возрождении в экономической плоскости русской модели разделения страны на Опричнину и Земщину (дополнительно см.здесь – прим.м09).
Опричнина – это стратегические отрасли промышленности и экономики, подлежащие национализации, развивающиеся на основе Плана и обеспечиваемые необходимым количеством промышленных денег.
Земщина – это свободный рынок, малый и средний бизнес, ограждаемый от поглощения крупным капиталом (монополизации) и поддерживаемый правительством беспроцетным кредитом. Ему в свою очередь, как воздух, будет необходим золотой червонец и серебряный рубль.
Русское отделение движения «Мурабитун» имеет от руководства нашего всемирного движения мандат оказывать здоровым силам российского общества всяческое содействие в претворении этой программы в жизнь. «Русский Мурабитун» предлагает Русскому обществу и государству три пункта, которые могут стать основой его обновления и возрождения в будущем:
1) Замена системы «ЦБ – бумажные деньги» системой «биметаллические + товарные деньги»;
2) Замена плутократической конституционно-республиканской системы открытым авторитарным правлением (самодержавием), основанным на естественном праве;
3) Перенос столицы и центра тяжести развития России в Урало-Сибирский регион (дополнительно см. здесь – прим.м09) и реорганизация вокруг него страны как автохтонной Скифской державы – одной из основ для воссоздания Евразийского Великого Шелкового Пути.
Харун Сидоров («Амир русского отделения Всемирного исламского движения «Мурабитун»»)
__________________
Примечания martnis09:
* Кейнс в 1944 году в связи с основанием Международного валютного фонда и Международного банка реконструкции и развития в Бреттон-Вудсе с настойчивым благоразумием рекомендовал, чтобы не только кредиты Международного Банка Реконструкции и Развития с низкими положительными процентами, но и (что было поистине революционным — Wilhelm Hankel) вклады в него были обременены отрицательными процентами — своего рода штрафными процентными сборами. Этими «сборами» богатые нации должны были (по мнению Кейнса) побуждаться постоянно распределять свою прибыль от торговых операций в пользу тех бедных и промышленно неразвитых аграрных стран, продукцию которых они импортируют и/или которым они дают дешевые кредиты на развитие. Кроме того, Кейнс настаивал на введении в рамках «Международной клиринговой палаты» собственной, независимой от доллара, проценторегулирующей учетной единицы: «Bancor». Этот план Кейнса, основанный на синтезе прудоновского «Обменного банка» и гезелловских денег с убывающей покупательной способностью, несмотря на поддержку британского правительства, был отвергнут в результате давления ФРС США.
** Главы четырех ведущих стран Персидского залива — Саудовской Аравии, Бахрейна, Катара и Кувейта — на совещании в Эль-Кувейте подписали пакт о вступлении в силу валютного союза стран Залива, о создании которого говорилось с 2007, а было юридически оформлено весной этого года.
Отдельно хотел бы сказать, что постулаты Четвертой политической теории, как и предсказывалось (свободные деньги соответствуют нормам морали и духу как минимум трем основным религиозным конфессиям – православию, …исламу … и буддизму), находят свою поддержку у традиционных религий
Ислам и Капитал
В священных источниках и социальном паттерне Ислама коренится равно признание и защита рыночной экономики, с одной стороны, при непримиримом отношении к капитализму, с другой стороны. Об этом, в частности, говорится в следующих аятах Священного Корана и хадиса Посланника Аллаха, да благословит его Аллах и да приветствует:
«Те, кто поедает рост, восстанут только такими же, каким восстанет тот, кого повергает сатана своим прикосновением. Это — за то, что они говорили: «Ведь торговля — то же, что и рост». А Аллах разрешил торговлю и запретил рост» (перевод смыслов Корана, сура «Бакара», аят. 275). «О, вы, которые уверовали! Бойтесь Аллаха и оставьте то, что осталось из роста, если вы верующие. Если же вы этого не сделаете, то готовьтесь к войне от Аллаха и Его посланника» (перевод смыслов Корана, сура «Бакара», аят 278-279).
Пророк Мухаммад, да благословит его Аллах и да приветствует, сказал: «Существует семьдесят три вида ростовщичества, самый безобидный из которых по тяжести своей соответствует тяжести греха человека, совокупившегося с собственной матерью, наихудшие же виды его приводят к тому, что для того, чтобы расплатиться с долгами, мусульманину придется торговать женщинами из своей семьи» (Аль-Хаким, 2/37);
«…Один дирхем, полученный человеком за счет ростовщичества, перевешивает собой тяжесть греха того, кто совершил прелюбодеяние тридцать шесть раз» (Ахмад, 5/225).
В наши дни влиятельные круги в мусульманском мире, защищающие капитализм (а чаще всего, одновременно с этим и т.н. «исламскую демократию»), делают это, пытаясь свести всю проблематику ростовщичества к банковской деятельности и устранению явно запретных финансовых операций.
Соответственно, предлагается и паллиативное решение проблемы, в качестве которого лоббируются т.н. «исламские банки» и «исламские финансы», чей смысл заключается в том, чтобы сохранить существующую мировую финансово-экономическую систему, загнав при этом мусульманских предпринимателей в рамки операций, внешне соответствующих Шариату.
Всемирное исламское движение «Мурабитун», возглавляемое шейхом Даркавийского тарикатаАбдулькадыром ас-Суфи, начиная с 70-х годов прошлого века, ведет на теоретическом и практическом уровнях непримиримую борьбу, направленную на разоблачение антиисламской сущности капитализма и т.н. «исламских банков» — как его подвида и при том – возрождение истинно Исламской экономики, основанной на Золотом Динаре.
Но прежде придется объяснить, почему т. н. «исламские банки» являются всего лишь ретушированием проблемы вместо ее решения, для чего в свою очередь нам потребуется понять, что собой представляет современная капиталистическая монетарная система, в том числе, во всех без исключения т.н. «исламских странах».
От химеры «золотого стандарта» — к узаконенному господству ФРС
Так как кровеносными сосудами любой экономики являются деньги, мы должны понять, что представляет собой современная индустрия их производства на национальном и мировом уровнях.
Деньги во всех без исключения современных государствах эмитируются Центральными или Национальными Банками (в США – Федеральной Резервной Системой). На начальном этапе внедрения Центральных банков (далее по тексту — ЦБ) их денежная эмиссия была привязана к золотым резервам государства (дополнительно см.здесь – прим.м09). То есть, провозглашалось, что бумажных денег печатается ровно то количество, которое обеспечено золотыми запасами данной страны, что определяется как «золотая привязка».
На самом деле, так называемая «золотая привязка» — или «золотой стандарт» — была системой, во-первых, неэффективной, во-вторых, лицемерной. Неэффективной, потому что «золотой стандарт» сдерживал эмиссию того количества денег, которое необходимо для обеспечения реальных нужд национальной экономики, что стало причиной его отмены Адольфом Гитлером. Лицемерие же золотого стандарта была наглядно продемонстрировано в известной истории с конфликтом между французским патриотом генералом Шарлем Де Голлем и ФРС (дополнительно см. здесь – прим.м09).
Де Голль всего лишь потребовал от ФРС выплатить Франции против запасов долларов, ей принадлежащих, реальное золото, которым они якобы были обеспечены. После того, как он повторил эту операцию несколько раз, и к Франции стали присоединяться другие страны, очень быстро стало понятно, что никакого золота не хватит, чтобы расплатиться по всем долларам, которые были напечатаны. В итоге система золотого стандарта, известная как Бреттон-Вудская, была отменена и заменена Ямайскими соглашениями, отвязывающими доллар и иные национальные валюты от «золотой привязки».
Теперь золотое обеспечение денежной эмиссии было заменено на золотовалютное. Что означает т.н. «золотовалютное обеспечение», на котором основана эмиссия денег всех без исключения стран? Это означает, что ЦБ эмитируют то количество денежной массы, которое обеспечена совокупными резервами золота и иностранной валюты, что составляет суть политики т. н. «монетаризма». Анализ структуры активов современных ЦБ показывает, что подавляющее большинство из них (порядка 80%) приходится не на золотые, а именно на валютные резервы.
Таким образом, во многом не соответствует действительности само понятие «золотовалютные резервы» — из него без особых потерь можно исключить слово «золото». Маскировкой реальности является и понятие «валютных резервов» — их смело можно было бы назвать просто «долларовыми резервами», т. к. именно доллары США абсолютно преобладают в структуре большинства стран.
В сухом остатке получается, что эмиссия денег ЦБ абсолютно всех государств сегодня обеспечивается и ограничивается имеющимися у него долларами США. То есть, фактически, ЦБ выступают в качестве филиалов или подконтрольных организаций ФРС США, осуществляющих эмиссию и дистрибьюцию долларов (дополнительно см. здесь – прим.м09).
ФРС и ее ростовщические деньги
Поняв устройство мировой монетарной системы, мы закономерным образом вернулись к вопросу ростовщичества, тесно связанному с тем, что представляет собой ФРС США.
Необходимо четко зафиксировать тот факт, что ЦБ, осуществляющие денежную эмиссию государств, в соответствии с соответствующими законами, являются независимыми от правительства организациями! Это положение было скопировано со статуса ФРС США, создание которой, по мнению многих американских историков и аналитиков, было одной из грандиознейших политических революций в истории США, сопоставимой по значению с принятием Конституции или войной Севера и Юга.
Сегодня общепризнанные в финансовых кругах эксперты говорят то, что уже давно было понятно многим, но озвучивалось только такими травимыми системой смельчаками как Линдон Ларуш: деятельность ФРС не только неподконтрольна Американскому правительству, но и абсолютно непрозрачна для него.
Если все ЦБ осуществляют эмиссию национальных валют, отталкиваясь от доллара США, то, отталкиваясь от чего осуществляет эмиссию доллара сама ФРС? Отталкиваясь от ростовщических операций и транзакций, на которых зиждется система американского и мирового финансового капитализма, для обеспечения которых эмитируется необходимое ростовщикам количество денег.
Собственно говоря, по такому же принципу эмиссию осуществляет и ЦБ – именно поэтому он и называется банком, т.к. его эмиссия обеспечивается процентными кредитно-дебитными операциями, точнее, обеспечивает их. Однако с той разницей, что эмиссия ЦБ ограничена валютой иностранного государства, а ФРС самостоятельно осуществляет эмиссию доллара, не озираясь не только на зависимые от него иностранные государства, но и на собственное правительство.
Таким образом, в основе всей мировой денежной системы лежат ростовщические операции, которыми обеспечены все современные деньги и которые в свою очередь ее обеспечивают. Головным центром этой системы выступает ФРС, а ее проводниками и зависимыми структурами – принимающие правила Ямайских соглашений ЦБ.
Вот почему никакие т.н. «исламские банки» или «исламские финансы», оперирующие такими деньгами и являющиеся инструментами их дистрибьюции, пусть и ограничивающими свою деятельность «шариатскими» рамками, не способны отменить ростовщическую сущность той системы, частью которой они являются.
Исламская альтернатива капитализму: биметаллизм + фулус
Ислам отвергает современную монетарную систему, на которой зиждется вся капиталистическая экономика, не только из-за ростовщической природы современных «бумажных денег», но и из-за того, что они противоречат самой природе денег, установленной в Шариате.
Согласно Шариату, деньгами может быть как золото и серебро, так и любая другая (кроме запрещенной, например, спиртное, мертвечина и т.п.) вещь, добровольно принятая людьми к обращению в качестве денег. Современные же кредитные билеты ФРС и ЦБ принудительно навязываются людям в качестве денег – граждане современных государств, по закону, не имеют право отказаться от принятия к расчетам их «национальных валют», равно, как и в большинстве стран, не имеют права самостоятельно выбирать валюту расчетов. Этот принцип легко объясним. Если позволить людям рассчитываться в надежной валюте, например, в золотых и серебряных монетах и слитках, рухнет вся система, обеспеченных исключительно «воздухом» т.н. «бумажных денег».
Именно необходимость этого и вытекает из Ислама, за что последовательно и выступает всемирное исламское движение «Мурабитун».
По Шариату, твердой и естественной валютой мусульманского общества, делающей его независимым от международных ростовщических структур, являются, прежде всего, золотой динар и серебряный дирхам, чей номинал находится в прямой зависимости от их веса, так, что они привязаны к реальной цене этих металлов, минимально подверженной инфляции.
Введение такой, непривязанной к ростовщическим транзакциям валюты, является необходимым условием и первым шагом для очищения общества от ростовщичества и перехода к коммерческим отношениям, основанным на шариатских принципах (аналогом является банкор Кейнса* – прим.м09). Среди них следует отметить открытые рынки с обслуживающей их логистической инфраструктурой (караваны), мударабу, мушараку, иджару, на каждом из которых следовало бы отдельно остановиться, если бы это позволял формат этой статьи.
Бесспорно, у многих возникнет закономерный вопрос, насколько золотые и серебряные монеты могут покрыть реальные потребности современной экономики в деньгах? Ответ на этот вопрос имеет два уровня.
Во-первых, смысл биметаллизма в значительной степени и заключается как раз в ограничении экономического развития реальными ресурсами и реальными возможностями, а не в подгонке экономики под виртуальную реальность «воздушных» денег ростовщиков.
Однако, во-вторых, это не значит, что все расчеты в исламском обществе должны осуществляться только в золоте и серебре. Могут иметь хождение и бумажные расчетные единицы, но по своей сути абсолютно противоположные современным т. н. «бумажным деньгам».
Как уже было отмечено, основой последних является их принудительность именно постольку, поскольку они ничем не обеспечены. Исламские же «бумажные деньги», именуемые в Шариате «фулус», являются добровольными именно постольку, поскольку в них заинтересована сама реальная экономика и те или иные ее сегменты. Скажем, во время последнего финансового кризиса снова стала актуальной идея бартерного обмена между производителями и потребителями, реализация которой требовала их отраслевой и межотраслевой организации. Однако последовательная реализация такой идеи упиралась в необходимость средств расчета, признаваемой участниками таких объединений – фактически гильдий (международная клиринговая палата по Кейнсу* – прим.м09). Именно ими и является фулус, который можно рассматривать как локальные или отраслевые деньги, имеющие хождение постольку, поскольку в этом заинтересован сам рынок в тех или иных его сегментах.
Таким образом, крайне важно отметить и понять, что речь не идет о возврате к т.н. «золотому стандарту». Вместо этого должны получить хождение, с одной стороны, реальные золотые и серебряные деньги, обеспечивающие экономике стабильность, а правительству — независимость от мировых финансовых институтов, а, с другой стороны, бумажные деньги, но такие, которые обслуживают потребности реальной экономики и производятся ею, а не заставляют последнюю обслуживать банки и биржи.
Именно поэтому в отличие от идеи золотого стандарта принцип биметаллизма не противостоит концепции промышленных денег, но дополняет, видоизменяет и усиливает ее.
Деньги это политика, или приключения Динара в современном Исламском мире
Динар и дирхам чеканятся законным и полновластным правителем Исламского общества (Амир аль-Му’минин), а не мафиозным ЦБ, что требует наличия в стране открытого шариатского правления вместо партийно-парламентской плутократии.
Таким образом, страна, ликвидирующая ЦБ и решившаяся на чеканку золотых и серебряных денег суверенным правителем, автоматически выходит из существующей мировой финансово-политической системы, гораздо более эффективно, чем этого можно добиться дешевыми антиамериканскими декларациями.
Этому сразу возражают в том духе, что это приведет к экономической изоляции. Но никто не выступает против международной торговли, речь идет о валютных аспектах таковой. При наличии политической воли первое, что бы могли сделать реально исламские страны – это перевести в динары или просто золото расчеты за экспортируемую нефть, консолидируя таким образом у себя золотые ресурсы, необходимые для эффективной биметаллической монетарной эмиссии. С подачи идеологов «Мурабитун» эта идея была однажды высказана бывшим премьер-министром Малайзии Мохамадом Махатхиром (дополнительно см. здесь – прим.м09) и незамедлительно охарактеризована воротилами Уолл-стрит как «финансовый терроризм». Были брошены все силы, чтобы не допустить ее реализации, к сожалению, в силу материонеточного характера местных режимов – успешно.
Впрочем, не стоит обольщаться и на счет немарионеточных режимов вроде т. н. «Исламской Республики Иран». Сразу после Иранской революции 1979 года делегация «Мурабитун» была направлена и в нее с предложением внедрить истинно исламскую монетарную модель. Однако пришедший к власти из ФранцииХомейни, при громкой риторике о борьбе с Западом предпочел Динару и Дирхаму – ЦБ, как и ответственному Исламскому правлению – конституционную клерикально-парламентскую республику, основанную на шиитской ереси.
После встречи с шейхом Абдулькадыром ас-Суфи о своих намерениях ввести золотой динар объявил тогдашний премьер-министр Турции Неджмеддин Эрбакан, но вскоре после этого был смещен военной хунтой. Что касается уже упомянутого Махатхира, он хоть и желал внедрения в Малайзии золотого динара, но отдал реализацию этой идеи на откуп ЦБ, что равносильно передаче овец на сохранение волкам. Естественно, банкиры и депутаты сделали все, чтобы не дать вести золотой динар в качестве единой исламской валюты Малайзии.
Тем не менее, хорошая новость не только для мусульман, но и для всех борцов с капитализмом заключается в том, что сегодня золотой динар и серебряный дирхам есть не просто идея, при том все более и более популярная, но и реальность. По Милости Всевышнего, несколько последних лет он активно и успешно внедряется с подачи «Мурабитун» в малазийском штате Келантан, где у власти находится Пан-Исламская Партия Малайзии, а также усилиями местных джамаатов в соседней Индонезии – крупнейшей мусульманской стране мира.
Мы надеемся, что это является первым шагом на пути к внедрению Исламского Динара и Дирхама в качестве общемусульманской шариатской валюты, все более и более актуальной в свете мирового финансового кризиса**.
Исламская экономическая модель для России
В свете всего сказанного и перспектив возрождения в миллиардном Исламском мире Динара с Дирхамом крайне важно определиться и России. Сохранится ли в ней и впредь колониальный режим либеральных монетаристов, делающих потенциально великую страну заложником Уолл-стрит, обрекая ее тем самым на деградацию? Или русские найдут в себе силы сбросить иго олигархии и встать на путь национального экономического освобождения и возрождения?
В последнем случае Национальная Россия не только могла бы стать стратегическим союзником Исламского мира (и наоборот!), но и позаимствовать его социально-экономическую модель, сохраняя свою культурную и геополитическую идентичность и приспособив ее к своей специфике.
Если вдуматься, эта модель резонирует с русским историческим опытом. Так, именно внедрение золотого червонца во время НЭПа позволило стране победить инфляцию и разруху, обеспечить развитие рынка, сельского хозяйства, малого и среднего производства.
Что касается мобилизационных задач, то они в рамках этой модели могут успешно решаться при возрождении в экономической плоскости русской модели разделения страны на Опричнину и Земщину (дополнительно см.здесь – прим.м09).
Опричнина – это стратегические отрасли промышленности и экономики, подлежащие национализации, развивающиеся на основе Плана и обеспечиваемые необходимым количеством промышленных денег.
Земщина – это свободный рынок, малый и средний бизнес, ограждаемый от поглощения крупным капиталом (монополизации) и поддерживаемый правительством беспроцетным кредитом. Ему в свою очередь, как воздух, будет необходим золотой червонец и серебряный рубль.
Русское отделение движения «Мурабитун» имеет от руководства нашего всемирного движения мандат оказывать здоровым силам российского общества всяческое содействие в претворении этой программы в жизнь. «Русский Мурабитун» предлагает Русскому обществу и государству три пункта, которые могут стать основой его обновления и возрождения в будущем:
1) Замена системы «ЦБ – бумажные деньги» системой «биметаллические + товарные деньги»;
2) Замена плутократической конституционно-республиканской системы открытым авторитарным правлением (самодержавием), основанным на естественном праве;
3) Перенос столицы и центра тяжести развития России в Урало-Сибирский регион (дополнительно см. здесь – прим.м09) и реорганизация вокруг него страны как автохтонной Скифской державы – одной из основ для воссоздания Евразийского Великого Шелкового Пути.
Харун Сидоров («Амир русского отделения Всемирного исламского движения «Мурабитун»»)
__________________
Примечания martnis09:
* Кейнс в 1944 году в связи с основанием Международного валютного фонда и Международного банка реконструкции и развития в Бреттон-Вудсе с настойчивым благоразумием рекомендовал, чтобы не только кредиты Международного Банка Реконструкции и Развития с низкими положительными процентами, но и (что было поистине революционным — Wilhelm Hankel) вклады в него были обременены отрицательными процентами — своего рода штрафными процентными сборами. Этими «сборами» богатые нации должны были (по мнению Кейнса) побуждаться постоянно распределять свою прибыль от торговых операций в пользу тех бедных и промышленно неразвитых аграрных стран, продукцию которых они импортируют и/или которым они дают дешевые кредиты на развитие. Кроме того, Кейнс настаивал на введении в рамках «Международной клиринговой палаты» собственной, независимой от доллара, проценторегулирующей учетной единицы: «Bancor». Этот план Кейнса, основанный на синтезе прудоновского «Обменного банка» и гезелловских денег с убывающей покупательной способностью, несмотря на поддержку британского правительства, был отвергнут в результате давления ФРС США.
** Главы четырех ведущих стран Персидского залива — Саудовской Аравии, Бахрейна, Катара и Кувейта — на совещании в Эль-Кувейте подписали пакт о вступлении в силу валютного союза стран Залива, о создании которого говорилось с 2007, а было юридически оформлено весной этого года.
Отдельно хотел бы сказать, что постулаты Четвертой политической теории, как и предсказывалось (свободные деньги соответствуют нормам морали и духу как минимум трем основным религиозным конфессиям – православию, …исламу … и буддизму), находят свою поддержку у традиционных религий
Наш коментар:
Статьи КубКарамазова читать люблю, но эта (об исламском банкинге)написана как-то без души.Такое впечатление, что автор знает буквы, но не может прочитать слово.
Определения исламского банкинга - верные. Что надежность исламского банкинга выше, чем традиционного, тоже верно. Что в силу этого (меньший риск) тяжелей кредит получить, - тоже всем понятно.
Но суть исламского банкинга автор не уловил. Ислам запрещает проценты (риба) в понимании суры "аль-Бакара", что Аллах разрешил торговлю, но запретил рост, т.е. проценты. А автор доказывает, что с точки зрения бухучета проценты есть! Да, есть, шайтан тебя побери! В экономике расширенного воспроизводства инвестор должен в конечном итоге получить больше, чем вложил. И эта "дельта" и будет процентом в бухгалтерском понимании этого термина. И торговую наценку при желании можно рассматривать, как процент.
Но торговая наценка - не риба! Водораздел с точки зрения исламской теологии проходит очень четко: в исламском банкинге кредитор участвует в хозяйственной деятельности заемщика (на условиях долевого участия), а в традиционном банкинге (иудео-христианском) кредитора волнует лишь возврат кредита и процентов по нему, т.е. в хозяйственной деятельности заемщика кредитор не участвует.
Но самое страшное для воротил западного цивилизации не принципы исламского банкинга, а следствие этих принципов. А оно заключается в том, что кредитовать можно лишь реальный сектор экономики (физическую экономику - в терминах Л.Ларуша). Все финансовые спекуляции, в том числе и рукотворные кризисы, становятся невозможны, т.к. противоречат Корану!
Что же касается второй статьи, то тут путают товарищи сунниты и зря котят бочку на аятоллу Хомейни. Современные деньги имеют кредитную природу, т.е. это записи на счетах. Функция ЦБ любой страны: на дополнительно выпущенные экономикой товары, работы, услуги допечатывать соответствующую порцию денег. Обычно печатают больше, поэтому в стране бывает инфляция. Я не исламский теолог, но эмиссия денег - не кредитование в понимании Корана, т.к нет заемщика, т.е. он деперсонализирован в виде товаропроизводителей страны, а конкретные комбанки, которые "занимают" деньги в ЦБ - только посредники. Дальше деньги уже должны расходоваться в соответствии с принципами Ислама. Проценты за пользование деньгами, уплачиваемые ЦБ - не риба, а разновидность налогов, т.к. ЦБ - банк государственный. Вот почему аятолла Хомейни и сохранил ЦБ.
Что же касается золотовалютных резервов в долларах, то с авторами нужно согласиться. Это способ контроля экономик со стороны Уол-стрита. Для того, что б напечатать нацвалюту, необходимо увеличить долларовые резервы. Если экономика сильна, то они и так есть. Но если слаба - нужно занимать доллары в МВФ и западных банках. Т.е. контроль за эмиссией находится на Уол-стрите.
Вот где-то так.
Коментарі
Дописати коментар